機器人、包裝機械、醫療設備帶動伺服電機市場需求增長

近年來，中國制造業整體景氣度下行；2019年8月，中國規模以上工業產值同比增長4.4%，環比下降0.4個百分點。伺服電機是實現智能制造業的核心裝備之一，市場規模受下游景氣程度影響，市場增速出現較大滑落。

——伺服電機下游市場情況

2018年，伺服電機的下游應用市場包括機床工具(20.4%)、電子制造設備(14.5%)、紡織機械(12.1%)、包裝機械(10.8%)、機器人(6.2%)等。

圖表1 2018年下游應用市場對伺服電機需求市場影響測算（單位：%）

2018年，機床工具市場、食品機械市場、印刷機械市場均出現下滑。根據機經網數據，2018年，中國數控金屬切削機床產量為19.06萬臺，同比下降14.53%;2018年，中國印刷專用設備產量為19253.68噸，同比下降25.1%。

機器人、包裝機械及醫療設備市場則保持較快增長，帶動伺服電機需求市場增長。

根據國家統計局數據，2018年，中國工業機器人產量為14.77萬臺，同比增長12.7%，根據中國電子學會數據，2018年中國服務機器人市場增長約為43.9%，2018年整體機器人市場增速在22%左右。

圖表2：2013-2019年中國數控金屬切削機床產量（單位：臺，%）

圖表3:2014-2018年中國印刷專用設備產量（單位：噸）

圖表4:2014-2018年中國工業機器人產量（單位：萬臺，%）

——中國伺服電機市場有望維系較快增長

通過測算，2018年，下游市場需求對伺服電機市場增長貢獻率為3.5%左右，按此增速，2018年，中國伺服電機的市場規模為130.8億元。

綜合來看，盡管受經濟增速放緩，制造業景氣度下滑影響，伺服電機市場增速有所放緩，但從產業長期發展趨勢來看，隨著控制系統靈活度上升，智能制造替代人工的剛性需求，未來驅動、控制的比例將逐漸提升，伺服市場空間有望維系較快增長。

圖表5:2011-2018年中國伺服電機市場規模

國內企業在伺服電機領域技術水平不斷突破

2010年以來，中國企業在伺服電機領域研發投入整體呈現上升趨勢，相關專利申請及公開數量實現穩定增長。通過SooPAT專利網通過關鍵字“伺服電機”查詢行業專利數量，2018年，伺服電機行業相關專利申請數量達到25177件，同比增長37.4%，專利公開數量為24028件，同比增長76.4%。

隨著中國伺服電機企業技術不斷取得突破，產品逐漸得到市場認可，企業營收總體實現穩步增長。2018年匯川科技營收為58.74億元，同比增長22.96%，埃斯頓營收為14.61億元，同比增長35.72%，信捷電氣營收為5.90億元，同比增長22.09%。

圖表6：2010-2018年伺服電機市場專利申請及公開數量（單位：件）

圖表7：國內伺服電機主要生產企業產品研發情況

圖表8：2017-2018年伺服企業經營情況（單位：萬元，%）

國產份額占比25%，市場份額持續提升

中國伺服市場分為日系、歐美系、臺灣系、國產品牌四個陣營。日系品牌憑借良好的產品性能與極具競爭力的價格壟斷了中小型OEM(設備制造業)市場，以松下、安川、三菱為代表;西門子、施耐德、博世等歐美品牌占據高端，下游以大型機械為主；臺灣品牌產品價格和技術水平定位于外資品牌和國產品牌之間，以臺達及東元為代表；國產企業以匯川技術、埃斯頓、廣州數控為代表，產品功率范圍多在22KW以內，技術路線上與日系產品接近，整體競爭力不斷提高。

圖表9：中國伺服電機市場四大陣營

根據MIR DATEBANK數據，2018年，歐美系份額從2017年的18.7%提高到19%，日臺份額從59%略降到56%，國產廠商份額從22.3%增長到25%。其中份額占比最高日臺系廠商業績普遍下滑，和其優勢機床行業景氣度下滑有關；歐美系廠商份額略有增長，最具代表的是西門子和施耐德，前者在包裝、鋰電等行業增長較為明顯，后者在激光加工機領域進步較大；以匯川、埃斯頓為代表的國產伺服依然增長迅速，在紡織、鋰電、工業機器人、電子、物流等多個行業替代外資市場，份額提升較多。

圖表10：2016年國內伺服市場競爭格局（單位：%）

圖表11:2018年國內伺服市場競爭格局（單位：%）

以上數據來源參考前瞻產業研究院發布的《中國伺服電機行業市場前瞻與投資戰略規劃分析報告》。

來源：網絡